L’Assemblée Générale Ordinaire de Servicom, tenue le 26 Juin 2012, avait donné son accord pour une levée de fonds sous forme d’un emprunt obligataire d’un montant maximum de 10 MDT. Ensuite, l’AGO a donne pouvoir au Conseil d’Administration, afin d’effectuer toutes les démarches nécessaires. Ce dernier a décidé, le 9 octobre dernier, d’émettre un emprunt obligataire d’un montant de 8 MDT. Le 7 septembre 2012, l’agence de notation Fitch Ratings a attribué à la société Servicom la note B(tun) avec une Perspective « Stable». Le 17 Octobre 2012, l’agence de notation Fitch Ratings a attribué à l’emprunt émis par cette société la note B(tun).
Selon les propres documents de Servicom, visés par le CMF qui les a rendus publics, la signification de la note attribuée B(tun) indique «des créances pour lesquelles il existe une forte incertitude quant à l’aptitude au paiement en temps et en heure du principal et des intérêts, comparativement aux autres entités émettrices de dettes dans le pays. Le principal et les intérêts sont pour le moment payé en temps et en heure, mais la marge de sécurité est faible et dépend d’une persistance de conditions économiques et financières favorables».
Par ailleurs, le chiffre d’affaires consolidé du groupe Servicom a observé courant l’année 2012 une croissance de 24% passant de 26,1 MDT en 2011 à 32,4 MDT en 2012. Cette croissance provient de l’augmentation des volumes d’affaires de la plus part des secteurs et notamment les secteurs des travaux publics et ascenseurs. Une amélioration soutenue des performances du groupe a été observée courant l’année 2012. En effet, le résultat d’exploitation augmente de 36% par rapport à 2011 en s’établissant à 3,1 MDT. D’autre part, la marge d’exploitation consolidée au 31 décembre 2012 s’améliore légèrement par rapport à 2011 et s’établit à 9,4 % contre 8,6% en 2011 soit une hausse de 9,5%. Ainsi, les résultats se sont nettement améliorés dans le secteur des travaux publics (de 596 mille DT en 2011 à 1 204 mille DT en 2012) et dans le secteur de la climatisation & ascenseurs (de 1 112 mille DT en 2011 à 1 484 mille DT en 2012).
